Глоссарий

Изучите некоторые из наиболее распространенных терминов, связанных с торговлей CFD, доступными в компании PatronFX.

Счет

Запись всех операций.

Остаток на счете

Сумма денег на счете.

Амортизация

Считается, что валюта дорожает, когда цена на нее растет в ответ на рыночный спрос; это означает увеличение стоимости актива.

Арбитраж

Использование преимуществ противоположных цен на разных рынках путем совершения покупки или продажи инструмента и одновременного занятия равной и противоположной позиции на смежном рынке для получения прибыли от небольшой разницы в ценах.

Спросить/предложить

Цена, или ставка, по которой продавец готов продать товар.

Ausie

Австралийский доллар.

Бэк-офис

Отделы и процессы, связанные с урегулированием финансовых операций (например, письменное подтверждение и урегулирование сделок, ведение учета).

Платежный баланс

Запись всех экономических операций между резидентами страны и остальным миром за определенный период времени. Платежный баланс отслеживает международные операции, включающие товары, услуги и движение капитала.

Торговый баланс

Стоимость экспорта страны за вычетом ее импорта.

Гистограмма

Инструмент технического анализа. На графике представлены четыре значимые точки: высокая и низкая цены финансового инструмента, которые образуют вертикальный столбик, цена открытия, которая обозначена маленькой горизонтальной линией слева от столбика, и цена закрытия, которая обозначена маленькой горизонтальной линией справа от столбика.

Базовая валюта

Валюта, в которой инвестор или эмитент ведет свою книгу счетов; валюта, по отношению к которой котируются другие валюты. На рынке Forex доллар США обычно считается "базовой" валютой для котировок, что означает, что котировки выражаются в единице 1 доллар США за другую валюту, котируемую в паре.

Базисная точка

Одна сотая процента.

Медведь

Инвестор, который считает, что цены и рынок будут снижаться.

Медвежий рынок

Рынок, отличающийся длительным периодом снижения цен, сопровождающимся повсеместным пессимизмом.

ЗАЯВКА

Цена, по которой покупатель готов купить; цена, предлагаемая за валюту.

Облигации

Облигации - это обращающиеся инструменты (долговые ценные бумаги), выпущенные заемщиком для привлечения капитала. По ним выплачивается фиксированный или плавающий процент, называемый купоном. Когда процентные ставки падают, цены на облигации растут, и наоборот.

Брокер

Человек или фирма, выступающая в роли посредника, сводящего вместе покупателей и продавцов, как правило, за вознаграждение или комиссионные. В отличие от этого, "дилер" вкладывает капитал и занимает одну сторону позиции, надеясь получить спред (прибыль), закрыв позицию в последующей сделке с другой стороной.

Буба

Немецкий Бундесбанк является центральным банком Федеративной Республики Германия.

Бык

Инвестор, который верит, что цены и рынок будут расти.

Бычий рынок

Рынок, отличающийся длительным периодом роста цен (противоположность медвежьему рынку).

Свечной график

График, на котором указан торговый диапазон на день, а также цена открытия и закрытия. Если цена открытия выше цены закрытия, то прямоугольник между ценой открытия и ценой закрытия затеняется. Если цена закрытия выше цены открытия, то эта область графика не затеняется.

Центральный банк

Правительственная или квазиправительственная организация, которая управляет денежно-кредитной политикой страны и печатает национальную валюту. Например, центральным банком США является Федеральная резервная система, другими - ЕЦБ, Банк Англии, Банк Японии.

Чартист

Человек, анализирующий графики, диаграммы и исторические данные для выявления тенденций и прогнозирования будущих движений. Также называется техническим трейдером.

Очистка

Процесс урегулирования сделки.

Закрытое положение

Подверженность риску в иностранной валюте, которая больше не существует. Процесс закрытия позиции заключается в продаже или покупке определенного количества валюты, чтобы компенсировать равное количество открытой позиции. Другими словами, это "выравнивает" позицию.

Комиссия

Комиссия за сделку, взимаемая брокером.

Подтверждение

Документ, которым обмениваются стороны сделки и который подтверждает условия этой сделки.

Контракт

Стандартная единица торговли.

Встречная партия

Участник, либо банк, либо клиент, с которым совершается финансовая операция.

Перекрестная ставка

Обменный курс между двумя валютами. Кросс-курс считается нестандартным в стране, где котируется валютная пара. Например, в США котировка GBP/CHF будет считаться кросс-курсом, тогда как в Великобритании или Швейцарии это будет одна из основных торгуемых валютных пар.

Валюта

Любая форма денег, выпущенная правительством или центральным банком.

Валютная пара

Две валюты, составляющие валютный курс. Например: EUR/USD, GBP/JPY и т. д.

Валютный риск

Риск понести убытки в результате неблагоприятного изменения валютных курсов.

Дневная торговля

Открытие и закрытие одной и той же позиции или позиций в течение одной торговой сессии.

Дилер

Физическое или юридическое лицо, выступающее в качестве принципала или контрагента в сделке. Принципалы занимают одну сторону позиции, надеясь получить спред (прибыль), закрыв позицию в последующей сделке с другой стороной. В отличие от них, брокер - это физическое или юридическое лицо, которое выступает в качестве посредника, сводя вместе покупателей и продавцов за вознаграждение или комиссионные.

Дефицит

Отрицательный торговый или платежный баланс.

Доставка

Сделка, при которой обе стороны передают друг другу право владения обмениваемыми валютами.

Депозит

Заимствование и предоставление в долг денежных средств. Ставка, по которой деньги заимствуются/отдаются, называется депозитной ставкой (или ставкой депо). Депозитные сертификаты (CD) также являются торгуемыми инструментами.

Амортизация

Снижение стоимости валюты под воздействием рыночных сил.

Производные

Контракт, стоимость которого изменяется в зависимости от изменения цены связанной или базовой ценной бумаги, фьючерса или другого физического инструмента. Опцион - самый распространенный производный инструмент.

Девальвация

Преднамеренная корректировка цены валюты в сторону понижения, обычно путем официального объявления.

ЕЦБ - Европейский центральный банк

Центральный банк Европейского валютного союза.

Конец дня (по рыночной стоимости)

Трейдеры учитывают свои позиции двумя способами: по начислению или по методу mark-to-market. Система начисления учитывает денежные потоки только в момент их возникновения, следовательно, прибыль или убыток отражается только в момент реализации. При методе mark-to-market стоимость книги трейдера определяется в конце каждого рабочего дня с использованием рыночных курсов на закрытие или курсов переоценки. Любая прибыль или убыток фиксируется, и трейдер начинает следующий день с чистой позицией.

Евро

Валюта Европейского валютного союза (ЕВС), заменившая европейскую валютную единицу (ЭКЮ).

Дата исполнения

Дата совершения сделки.

ФРС - Федеральная резервная система

Центральный банк Соединенных Штатов.

Фиксированный обменный курс (репрезентативный курс)

Официальный обменный курс, устанавливаемый денежными властями для одной или нескольких валют. На практике даже фиксированные обменные курсы колеблются между определенными верхним и нижним диапазонами, что приводит к интервенциям.

Плоские (квадратные, сбалансированные)

Не быть ни длинным, ни коротким - то же самое, что быть плоским или квадратным. Книга будет плоской, если у нее нет позиций или если все позиции отменяют друг друга.

FOMC - Федеральный комитет по открытому рынку

Комитет по денежному обращению Федеральной резервной системы США.

Форекс - иностранная валюта

Одновременная покупка одной валюты и продажа другой на внебиржевом рынке. Большинство основных валют на рынке Forex котируются по отношению к доллару США.

Вперед

Заранее оговоренный обменный курс по валютному контракту, расчеты по которому производятся на определенную согласованную дату в будущем, основанный на разнице процентных ставок между двумя валютами.

Передовые точки

Пункты, прибавляемые или вычитаемые из текущего обменного курса для расчета форвардной цены.

FRA - форвардные тарифные соглашения

FRA - это операции, позволяющие брать или давать взаймы по установленной процентной ставке в течение определенного периода времени в будущем.

Передний и задний офис

Фронт-офис обычно включает в себя торговый зал и другие основные виды деятельности.

Фундаментальный анализ

Анализ экономической и политической информации с целью определения будущих движений на финансовом рынке.

Фьючерсный контракт

Обязательство обменять товар или инструмент по установленной цене на будущую дату. Основное различие между "фьючерсом" и "форвардом" заключается в том, что фьючерсы обычно торгуются на бирже (Exchange- Traded Contacts - ETC), в отличие от форвардов, которые считаются внебиржевыми контрактами (OTC). Внебиржевой контракт - это любой контракт, который не торгуется на бирже.

G5

Пять ведущих индустриальных стран, включая США, Германию, Японию, Францию и Великобританию.

G7

Семь ведущих индустриальных стран, включая США, Германию, Японию, Францию, Великобританию, Канаду и Италию.

ВВП - валовой внутренний продукт

Общая стоимость продукции, доходов или расходов страны, произведенных в пределах ее физических границ.

ВНП - валовой национальный продукт

Валовой внутренний продукт плюс доход, полученный от инвестиций или работы за рубежом.

GTC - Good-Till-Cancelled

Ордер, оставленный дилеру для покупки или продажи по фиксированной цене. GTC остается в силе до тех пор, пока не будет исполнен или отменен.

Хедж

Создание позиции или комбинации позиций для снижения риска основной позиции трейдера.

Высокий/Низкий

Обычно обозначает самую высокую торговую цену и самую низкую торговую цену базового инструмента в течение торгового дня.

Инфляция

Экономическое состояние, при котором происходит рост цен на потребительские товары, что приводит к снижению покупательской способности.

Первоначальная маржа

Первоначальное внесение залога, необходимого для открытия позиции в качестве гарантии будущих результатов.

Межбанковские ставки

Валютные курсы, по которым крупные международные банки котируют другие крупные международные банки.

Вмешательство

Действия центрального банка, направленные на то, чтобы повлиять на стоимость своей валюты путем выхода на рынок. Согласованная интервенция - это действия ряда центральных банков по контролю над валютными курсами.

IRS - свопы процентных ставок

Обмен двумя долговыми обязательствами, когда каждое из них имеет разные потоки платежей. В ходе сделки обычно обмениваются два параллельных кредита, один из которых фиксированный, а другой - плавающий.

Киви

Новозеландский доллар.

Ведущие индикаторы

Экономические переменные, которые рассматриваются для прогнозирования будущей экономической деятельности (например, уровень безработицы, индекс потребительских цен, индекс цен производителей, розничные продажи, личные доходы, предельная ставка, дисконтная ставка и ставка федеральных фондов).

Рычаг

Также называется маржа. Соотношение между суммой, используемой в сделке, и требуемым гарантийным депозитом.

Libor - Лондонская межбанковская ставка предложения

Лондонская межбанковская ставка предложения. Крупные международные банки используют LIBOR при заимствовании средств у другого банка.

Ликвидация

Закрытие существующей позиции путем совершения взаимозачетной сделки.

Ликвидность

Способность рынка принимать крупные сделки с минимальным или нулевым влиянием на стабильность цен.

Длинный

Позиция, позволяющая приобрести большее количество инструмента, чем продается, и, следовательно, повысить его стоимость в случае роста рыночных цен.

Длинная позиция

Позиция, которая увеличивается в цене, если рыночные цены растут. Когда базовая валюта в паре покупается, позиция считается длинной.

Луни

Канадский доллар.

Лот

Единица измерения суммы сделки. Стоимость сделки всегда соответствует целому числу.

Маржа

Необходимый капитал, который инвестор должен внести для обеспечения позиции.

Маркет-мейкер

Дилер, который регулярно котирует цены на покупку и продажу и готов к двустороннему рынку любого финансового инструмента.

Рыночный ордер

Ордер на покупку/продажу по лучшей цене, доступной на момент поступления ордера на рынок.

OCO - одно отменяет другое

Условный ордер, исполнение одной части которого автоматически отменяет исполнение другой части.

Открытый заказ

Ордер, который будет исполнен, когда рынок перейдет к назначенной цене. Обычно ассоциируется с ордерами GTC.

Открытая позиция

Активная сделка с соответствующими нереализованными прибылями и убытками, которые не были компенсированы равной и противоположной сделкой.

Опции

Соглашение, позволяющее владельцу опциона купить/продать определенную ценную бумагу по определенной цене в течение определенного времени. Существует два типа опционов: опцион колл и опцион пут. Колл - это право на покупку, а пут - право на продажу.

Заказать

Ордер - это распоряжение клиента брокеру на совершение сделки. Ордер может быть размещен по определенной цене или по рыночной цене. Кроме того, он может быть действителен до исполнения или до закрытия торгов.

Ночная позиция

Торговля, которая остается открытой до следующего рабочего дня.

Очки, пипсы

Термин, используемый на валютном рынке для обозначения наименьшего изменения курса. В зависимости от контекста обычно составляет один базисный пункт (0,0001 в случае EUR/USD, GBD/USD, USD/CHF и 0,01 в случае USD/JPY).

Позиция

Позиция - это торговая точка зрения, выражающаяся в покупке или продаже. Она может означать количество валюты, причитающееся инвестору.

Премиум

На валютных рынках это количество пунктов, добавляемых к спотовой цене для определения форвардной или фьючерсной цены.

Прибыль/убыток (P&L)

Фактическая "реализованная" прибыль или убыток от торговой деятельности по закрытым позициям, плюс теоретическая "нереализованная" прибыль или убыток по открытым позициям, которые были отнесены к рыночным.

Цитировать

Ориентировочная рыночная цена; показывает самую высокую цену покупки и/или самую низкую цену продажи, доступную по ценной бумаге в любой момент времени.

Ралли

Восстановление цены после периода снижения.

Диапазон

Разница между самой высокой и самой низкой ценой фьючерса, зафиксированной в течение данной торговой сессии.

Тариф

Цена одной валюты по отношению к другой.

Репо - обратный выкуп

Этот вид торговли предполагает продажу и последующую повторную покупку инструмента в определенное время и дату. Встречается на краткосрочном денежном рынке.

Сопротивление

Термин, используемый в техническом анализе и указывающий на конкретный ценовой уровень, выше которого валюта не может подняться. Повторяющаяся неспособность цены подняться выше этой точки формирует паттерн, который обычно имеет форму прямой линии.

Управление рисками

Для хеджирования рисков они используют методы финансового анализа и торговли.

Свернуть

Процесс, при котором расчеты по сделке переносятся на другую дату валютирования. Стоимость этого процесса зависит от разницы процентных ставок в двух валютах.

Поселение

Процесс, в ходе которого сделка заносится в бухгалтерские книги и учетные записи контрагентов по сделке. Расчеты по валютным сделкам могут включать или не включать фактический физический обмен одной валюты на другую.

Короткие

Короткая позиция - это продажа инструмента без фактического владения им, а также удержание короткой позиции с ожиданием, что цена снизится, и в будущем ее можно будет выкупить с прибылью.

Короткая позиция

Инвестиционная позиция, которая выигрывает от снижения рыночной цены. Когда базовая валюта в паре продается, позиция считается короткой.

Пятно

Сделка, которая совершается немедленно, но средства обычно переходят из рук в руки в течение двух рабочих дней после заключения сделки.

Спотовая цена

Текущая рыночная цена. Расчеты по сделкам спот обычно происходят в течение двух рабочих дней.

Спред

Разница между ценами спроса и предложения; используется для измерения ликвидности рынка. Более узкие спрэды обычно означают высокую ликвидность.

Ордер стоп-лосс

Приказ на покупку/продажу по согласованной цене. Можно также использовать заранее установленный стоп-приказ, при котором открытая позиция автоматически ликвидируется при достижении или прохождении определенной цены.

Уровни поддержки

Техника, используемая в техническом анализе, которая указывает на определенный ценовой потолок и пол, при котором данный обменный курс будет автоматически корректироваться.

Обмен

Валютный своп - это одновременная продажа и покупка одинакового количества данной валюты по форвардному курсу.

Технический анализ

Попытка прогнозирования цен путем анализа рыночных данных, т.е. исторических тенденций цен, средних значений, объемов, открытого интереса и т.д.

Тик

Минимальное изменение цены, вверх или вниз.

Завтра следующий (Том/Следующий)

Одновременная покупка и продажа валюты с поставкой на следующий день.

Двухсторонняя цена

При совершении сделки на рынке Forex указывается как курс покупки, так и курс продажи.

Прайм-ставка США

Процентная ставка, по которой американские банки предоставляют кредиты своим корпоративным клиентам.

Дата валютирования

Дата, на которую стороны финансовой сделки договариваются об урегулировании своих обязательств, т.е. обмениваются платежами. Для валютных сделок спот дата валютирования обычно наступает на два рабочих дня вперед. Также известна как дата погашения.

Волатильность

Статистическая мера изменения цен на рынке или ценной бумаге с течением времени. Рассчитывается с помощью стандартного отклонения. С высокой волатильностью связана высокая степень риска.

Объем

Количество или стоимость ценных бумаг, которыми торговали в течение определенного периода.