Информация и расчеты по ролловеру сырьевых товаров и индексов

Информация и расчеты по ролловеру сырьевых товаров и индексов

Когда срок действия фьючерсного контракта подходит к концу, PatronFX переносит все открытые позиции на следующий торгуемый контракт в срок, указанный в разделе "Дата переноса CFD" в нашей торговой платформе. Даты переноса уникальны для каждого типа торгуемого контракта и различаются по продолжительности. Клиенты с открытыми позициями, которые не хотят, чтобы их позиции были перенесены на следующий контракт, должны закрыть свои позиции до установленной даты переноса (даты переноса могут быть доступны нашим клиентам в разделе "Информация" каждого конкретного актива, представленного на нашем сайте, в поле "Дата переноса". Если в разделе "Информация" отсутствует поле "Дата переноса", это означает, что соответствующий актив не имеет даты переноса).

Клиенты понесут те же расходы, что и при закрытии старого контракта и открытии нового вручную. Комиссия включает в себя стоимость спреда при закрытии старого контракта и открытии нового контракта плюс процентную плату за ночь (это суммы свопов long и swaps short, указанные в спецификации активов).

В большинстве случаев курс (цены покупки/продажи) нового контракта будет отличаться от старого. Поэтому компания принимает необходимые меры предосторожности, чтобы клиент не был обременен разницей в цене по своей новой позиции. Следовательно, корректировка переноса произойдет автоматически на счете клиента, чтобы гарантировать, что клиент и компания не выиграли и не проиграли от переноса.

Для расчета суммы корректировки переноса курс старого контракта и нового контракта будет использоваться в одно и то же время до истечения срока действия контракта. Следовательно, будет учтена разница цен между контрактами и спред. Полученная сумма переноса будет списана или зачислена на счет клиента в качестве корректировки переноса. Расчет производится следующим образом:

Позиция на покупку:

(^Объем1 * (Цена предложения (старый контракт) - Цена спроса (новый контракт))) * Conv. ^{Ставка2}

¹ Объем = Лоты * Размер контракта

² Все корректировки ролловера рассчитываются в той валюте, в которой деноминирован инструмент. Если счет деноминирован в другой валюте, система автоматически конвертирует ее в валюту счета, используя рыночный курс на данный момент.

Продать позицию:

(Объем * (Цена предложения (новый контракт))- Цена спроса (старый контракт))) * Conv. Ставка

Ниже приведено общее эмпирическое правило, которое учитывается при принятии решения о том, будет ли сумма дебетоваться или кредитоваться:

If (new contract price < old contract price) debit for short, credit for long

Если (цена нового контракта > цены старого контракта) дебет для длинных, кредит для коротких

Пример 1

Клиент со счетом GBP имеет позицию на покупку 10 контрактов на индекс производительности DAX (валюта инструмента: EUR). На момент ролловера курсы DAX выглядят следующим образом:

Бид (существующий контракт) = 12 228,00, Аск (существующий контракт) = 12 231,00

Bid (новый контракт) = 12 232,00, Ask (новый контракт) = 12 236,00

Ставка EURGBP = 0,9

В вышеуказанном случае формула применяется следующим образом:

(Объем * (Цена предложения (старый контракт) - Цена спроса (новый контракт))) * Conv. Ставка

(10 * (12,228 - 12,236) * 0.9 = -£72.00

В результате клиент продолжает удерживать ту же длинную позицию в 10 контрактов на DAX, и с его счета будет списано 72,00 фунта стерлингов.

Пример 2

Клиент со счетом GBP имеет позицию на продажу 1000 баррелей легкой сладкой сырой нефти (валюта инструмента: USD). На момент ролловера курсы CL следующие:

Бид (существующий контракт) = 61,74, Аск (существующий контракт) = 61,87

Bid (новый контракт) = 61,95, Ask (новый контракт) = 62,15

Курс USDGBP = 0,78

В вышеуказанном случае формула применяется следующим образом:

(Объем * (Цена предложения (новый контракт))- Цена спроса (старый контракт))) * Conv. Ставка

(1000 * (61.95 - 61.87) * 0.78 = £62.40

В результате клиент продолжает удерживать ту же короткую позицию в 1000 баррелей CL, и на его счет будет зачислено 62,40 фунта стерлингов.